一、單選題

1.在國外，股票期權(quán)一般是()期權(quán)。

A.歐式

B.美式

C.看漲

D.看跌

2.投資者基于國債期貨和現(xiàn)貨價(jià)格的偏離，同時買入(或賣出)現(xiàn)貨國債并賣出(或買入)國債期貨，以期獲得套利收益的交易策略屬于國債()。

A.跨市套利

B.期現(xiàn)套利

C.跨期套利

D.交叉套利

3.某白糖期貨合約在某一交易時刻價(jià)格為5866元/噸，上一交易日收盤價(jià)為5851元/噸，結(jié)算價(jià)為5865元/噸，則此時刻的漲跌為()元/噸。

A.+1

B.+15

C.+4

D.-4

4.()簡稱LME，目前世界上最大和最有影響力的有色金屬期貨交易中心。

A.上海期貨交易所

B.紐約商業(yè)交易所

C.紐約商品交易所

D.倫敦金屬交易所

5.CME集團(tuán)交易的股指期貨期權(quán)為()。

A.奇異期權(quán)

B.可以是美式期權(quán)，也可以是歐式期權(quán)

C.美式期權(quán)

D.歐式期權(quán)

6.下列說法中錯誤的是()。

A.交易量水平可以反映市場價(jià)格運(yùn)動的強(qiáng)烈程度。交易量越大，則反映出市場的強(qiáng)烈程度越高

B.如果在價(jià)格上升時交易量上升，表明市場處于技術(shù)性強(qiáng)市

C.如果量價(jià)分離，一升一降則表明市場處于技術(shù)性弱市

D.交易量分析在期貨市場與股票市場相同

7.將募集的資金投資于多個對沖基金，而不是投資于股票、債券的基金是()。

A.共同基金

B.對沖基金

C.對沖基金的基金

D.商品基金

8.期貨交易的平均買低方法中，若買入合約后價(jià)格下跌，則應(yīng)()。

A.立即平倉

B.繼續(xù)持倉

C.繼續(xù)買入合約

D.平倉后賣出該合約

9.滬深300股指期貨的當(dāng)日結(jié)算價(jià)是指某一期貨合約的()。

A.全天成交價(jià)格按照成交量的加權(quán)平均價(jià)

B.收盤價(jià)

C.最后一小時成交價(jià)格按照成交量的加權(quán)平均價(jià)

D.最后二小時的成交價(jià)格的算術(shù)平均價(jià)

10.將廣大投資者資金集中起來，委托給專業(yè)的投資機(jī)構(gòu)，并通過商品交易顧問(CTA)進(jìn)行期貨和期權(quán)交易，投資者承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)并享受投資收益的一種集合投資方式稱為()。

A.共同基金

B.對沖基金

C.商品投資基金

D.組合基金

翻頁繼續(xù)做題>>>

二、多選題

1.關(guān)于持倉限額及大戶報(bào)告制度的描述，正確的是()。

A.超過報(bào)告標(biāo)準(zhǔn)的客戶須直接向交易所報(bào)告

B.交易所可根據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)狀況，調(diào)整改變持倉報(bào)告水平

C.大戶報(bào)告制度要求當(dāng)其會員持倉達(dá)到交易所報(bào)告界限的，會員和客戶應(yīng)主動于下一交易日開市前向交易所報(bào)告

D.大戶報(bào)告制度與持倉限額制度相關(guān)

2.實(shí)行持倉限額制度的目的在于()。

A.防范操縱市場價(jià)格的行為

B.防止交割量過大

C.防止期貨市場風(fēng)險(xiǎn)過度集中于少數(shù)投資者

D.防止市場流動性過大

3.套期保值操作的原則是()。

A.種類相同或相關(guān)原則

B.數(shù)量相等或相當(dāng)原則

C.月份相同或相近原則

D.交易方向相反原則

4.關(guān)于反向市場說法正確的是()。

A.在反向市場，做多頭的投機(jī)者宜買入交割月較近的近期月份合約

B.在反向市場，做多頭的投機(jī)者宜買入交割月較遠(yuǎn)的遠(yuǎn)期月份合約

C.在反向市場，做空頭的投機(jī)者宜賣出交割月較近的近期月份合約

D.在反向市場，做空頭的投機(jī)者宜賣出交割月較遠(yuǎn)的遠(yuǎn)期月份合約

5.我國采用非分級結(jié)算制度的期貨交易所有()。

A.中國金融期貨交易所

B.鄭州商品交易所

C.大連商品交易所

D.上海期貨交易所

6.成交量和持倉量均按雙邊計(jì)算的期貨交易所是()。

A.上海期貨交易所

B.大連商品交易所

C.鄭州商品交易所

D.中國金融期貨交易所

7.下面屬于從經(jīng)濟(jì)政策方面分析的是()。

A.產(chǎn)業(yè)政策

B.經(jīng)濟(jì)周期

C.貨幣政策

D.財(cái)政政策

8.2001年“9·11”恐怖襲擊事件在美國發(fā)生，期貨市場發(fā)生的情況是()。

A.黃金期貨價(jià)格暴漲

B.美元指數(shù)期貨價(jià)格暴漲

C.石油期貨價(jià)格暴漲

D.銅金屬期貨價(jià)格暴漲

9.以下構(gòu)成跨期套利的有()。

A.買入上海期貨交易所5月銅期貨，同時賣出倫敦金屬交易所6月銅期貨

B.買入上海期貨交易所5月銅期貨，同時賣出上海期交所6月銅期貨

C.買入倫敦金屬交易所5月銅期貨，一天后賣出倫敦金屬交易所6月銅期貨

D.賣出倫敦金屬交易所5月銅期貨，同時買入倫敦金屬交易所6月銅期貨

10.下列關(guān)于期貨期權(quán)的說法，正確的有()。

A.期貨期權(quán)對現(xiàn)貨商具有規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的作用

B.期貨期權(quán)對期貨商的期貨交易具有規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的作用

C.期貨期權(quán)是20世紀(jì)80年代出現(xiàn)的最重要的金融創(chuàng)新之一

D.期貨期權(quán)可以與其他投資工具相互組合實(shí)行靈活交易策略

翻頁查看答案繼續(xù)>>>

答案解析

一、單選題

1、正確答案：B

答案解析：在國外，股票期權(quán)一般是美式期權(quán)。

2、正確答案：B

答案解析：國債期現(xiàn)套利是指投資者基于國債期貨和現(xiàn)貨價(jià)格的偏離，同時買入(或賣出)現(xiàn)貨國債并賣出(或買入)國債期貨，以期獲得套利收益的交易策略。

3、正確答案：A

答案解析：漲跌是指某交易日某一期貨合約交易期間的最新價(jià)與上一交易日結(jié)算價(jià)之差。則其漲跌為：5866-5865=1元/噸。

4、正確答案：D

答案解析：倫敦金屬交易所簡稱(LME)，倫敦金屬交易所自創(chuàng)建以來一直交易活躍，至今其價(jià)格依然是國際有色金屬市場的晴雨表。

5、正確答案：C

答案解析：CME集團(tuán)交易的股指期貨期權(quán)為美式期權(quán)。CME集團(tuán)交易的外匯期貨期權(quán)既有美式期權(quán)，又有歐式期權(quán)。兩者要進(jìn)行區(qū)分。

6、正確答案：D

答案解析：交易量分析在期貨市場與股票市場分析有所不同。

7、正確答案：C

答案解析：考核對沖基金的基金的概念。

8、正確答案：C

答案解析：考察平均買低策略。

9、正確答案：C

答案解析：滬深300股指期貨的當(dāng)日結(jié)算價(jià)是指某一期貨合約的最后一小時成交價(jià)格按照成交量的加權(quán)平均價(jià)。

10、正確答案：C

答案解析：商品投資基金，是指廣大投資者將資金集中起來，委托給專業(yè)的投資機(jī)構(gòu)，并通過商品交易顧問(CTA)進(jìn)行期貨和期權(quán)交易，投資者承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)并享受投資收益的一種集合投資方式。

二、多選題

1、正確答案：B、D

答案解析：持倉限額制度，是指交易所規(guī)定會員或客戶可以持有的某合約投機(jī)頭寸的最大數(shù)額。大戶報(bào)告制度，是指當(dāng)交易所會員或客戶某品種某合約持倉達(dá)到交易所規(guī)定的持倉報(bào)告標(biāo)準(zhǔn)時，會員或客戶應(yīng)向交易所報(bào)告。大戶報(bào)告制度與持倉限額制度相關(guān)。選項(xiàng)D正確；交易所可以根據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)狀況調(diào)整持倉限額和持倉報(bào)告標(biāo)準(zhǔn)。選項(xiàng)B正確。選項(xiàng)A不正確，客戶須通過經(jīng)紀(jì)會員報(bào)告；選項(xiàng)C不正確，會員和客戶的持倉達(dá)到交易所報(bào)告界限的，會員和客戶應(yīng)主動于下一交易日15：00時前向交易所報(bào)告。

2、正確答案：A、C

答案解析：持倉限額制度的目的。

3、正確答案：A、B、C、D

答案解析：考察套期保值操作的原則。

4、正確答案：B、C

答案解析：反向市場上，較遠(yuǎn)月份的合約價(jià)格上升幅度往往要大于較近合約價(jià)格的上升幅度，套利者賣出較近月份的合約同時買入遠(yuǎn)期月份合約進(jìn)行套利盈利的可能性比較大，所以做多頭的投機(jī)者宜買入交割月較遠(yuǎn)的遠(yuǎn)期月份合約，做空頭的投機(jī)者宜賣出交割月較近的近期月份合約。

5、正確答案：B、C、D

答案解析：鄭州商品交易所、大連商品交易所和上海期貨交易所采用非分級結(jié)算制度。

6、正確答案：A、B、C

答案解析：目前，國內(nèi)三家商品期貨交易所的成交量和持倉量數(shù)據(jù)均按雙邊計(jì)算，中國金融期貨交易所的成交量和持倉量數(shù)據(jù)按單邊計(jì)算。

7、正確答案：A、C、D

答案解析：經(jīng)濟(jì)政策分析有貨幣政策、財(cái)政政策、產(chǎn)業(yè)政策等。

8、正確答案：A、C、D

答案解析：2001年“9·11”恐怖襲擊事件在美國發(fā)生，投資者紛紛拋售美元，購入黃金保值，使得世界黃金期貨價(jià)格暴漲。同時，銅、鋁等有色金屬期貨價(jià)格和石油期貨價(jià)格也暴漲，而美元及美元指數(shù)期貨則大幅下跌。

9、正確答案：B、D

答案解析：跨期套利，是指在同一市場(交易所)同時買入、賣出同一期貨品種的不同交割月份的期貨合約，以期在有利時機(jī)同時將這些期貨合約對沖平倉獲利。滿足條件，買賣方向相反，交易所相同，期貨品種相同，合約交割月份不同。

10、正確答案：A、B、C、D

答案解析：交易模式的發(fā)展的內(nèi)容。

中國期貨業(yè)協(xié)會將于7月17日在全國21個城市舉辦期貨從業(yè)人員資格統(tǒng)一考試。考生可以于考試結(jié)束日起7個工作日后在協(xié)會網(wǎng)站進(jìn)行成績查詢。添加 免費(fèi)預(yù)約短信提醒，屆時我們會及時通知2021年7月期貨從業(yè)資格考試時間、成績查詢時間!

以上內(nèi)容為2021年7月期貨從業(yè)資格《期貨基礎(chǔ)知識》考前模擬試題三。查看更多期貨從業(yè)資格《基礎(chǔ)知識》相關(guān)模擬試題及歷年真題您可以點(diǎn)擊下方免費(fèi)下載按鈕下載，小編不斷更新資料中！